上个月，Varo 银行庆祝了获得国家银行执照两周年。此举使 Varo 成为有史以来第一家全数字的全国特许美国消费银行。
这家初创公司于 2017 年推出了针对年轻消费者的银行服务，他们可以轻松地在网上进行所有银行业务。自 2015 年成立以来，它已筹集了近 10 亿美元，在 2021 年最后一次筹集时估值为 25 亿美元。它的支持者包括诸如此类的机构作为 Lone Pine Capital、Warburg Pincus 和 The Rise Fund 以及 U2 的 Bono 和 NBA 球员 Russell Westbrook。
如今，这家初创公司与 Chime、Current、N26、Level、Step、Moven 等公司展开竞争。 Varo 获得特许状的步骤将其与其他人区分开来，因为它不是与银行合作，而是成为一个。
自从 Varo 采用复杂且昂贵的银行包机路线以来，发生了很多事情。我采访了该公司的首席执行官兼创始人科林沃尔什，以了解最新情况。
为了清晰和简洁，本次采访已经过编辑。
TC：作为一家公司，你是否值得获得特许经营权？如果是这样，为什么？
沃尔什：这是 100% 值得的。这可以追溯到最初创建 Varo 的原因。对我来说，在一个现有企业无法抓住的空间中有一个巨大的机会，因为其中很大一部分是他们的模型的经济学和错位的激励措施。不幸的是，世界仍然由富人和穷人组成……。为了能够以较低的成本访问系统，您必须做很多事情：促进付款，并且通常以更快的方式，特别是对于那些没有很多钱的客户。帮助人们建立信用和获得信用，然后随着时间的推移，能够提供对创造真正所有权感的事物的访问。当我们在这一旅程中推动客户前进时，真正实现这一切的唯一途径就是成为一家银行。
这也带来了成本——我们无法保证我们会成功。我们做到了，但这是一个困难、漫长且成本高昂的过程。作为一家真正的银行，而不仅仅是一家与银行合作的科技公司，有很多监管，而另一方面，它使我们能够控制自己的监管命运。如果您与赞助商合作，那么任何数量的合作伙伴都可能出现任何问题，这可能会给业务和业务模式带来风险。所以我们有效地消除了中介。
谈到这些不确定的经济时期，包括 Varo 在内的所有金融机构显然都在与一年前截然不同的市场中运营。我读过的一篇文章的标题表明，Varo 可能会在年底前用完现金。为了适应新的宏观环境，避免现金用完，你们做了哪些改变？
Varo 已立即采取谨慎的行动，通过战略性的成本降低措施来降低燃烧率。这些行动在第二季度开始实施，我们预计到 2022 年下半年将显着加快这些努力。
我们最大的支出减少来自营销。与第一季度相比，我们将 6 月份的客户获取成本 (CAC) 降低了 64%。尽管这是一个艰难的决定，但鉴于当前的宏观经济挑战，我们还在第二季度减少了员工人数 [影响 75 人]，以确保我们业务的长期健康。与此同时，我们将继续执行我们稳健的近期产品战略，以支持未来的增长。
我们仍然看到强劲的客户增长，并且仍然有一条清晰的盈利之路。
在市场转变之前，您已经获得了一轮大笔融资并谈到了上市。你是如何从那笔巨额筹资变成面临资金耗尽的危险的？
去年我们确实做了很大的加薪，这是非常成功的。我们正在做我们说过要在此基础上做的所有事情，以增加增长引擎。然后市场在我们周围发生了非常迅速的变化。因此，我们重新定位了业务，继续投资和制造客户会喜欢并完成使命的产品，但在其他方面的开支有所缩减。
我认为，在接下来的几个季度中，真正有趣的是，看看我们早期为成为银行而做出的艰难决定将如何真正有意义。例如，每次美联储加息 75 个基点时，我都是唯一一个庆祝的人，我认为我的一些非银行贷款朋友将其视为生存威胁。
图片来源： Varo。首席执行官兼创始人科林沃尔什
生意如何？
2021 年，Varo 的总收入为 7400 万美元。 2020年为4100万美元。
今天，我们有 680 万个账户，两年内增长了 196%。收入增长了 100%，我们的支出增长了 100%。
注：该公司在此处向我指出了其 2022 年第二季度的财务亮点，这表明该公司将三个月期间的亏损收窄至 7710 万美元，而第一季度为 8440 万美元。这些亮点还包括以下信息：“凭借 2.19 亿美元的一级资本和 37.2% 的杠杆率，Varo 的杠杆率在所有美国银行中排名前 5%。” “经济状况需要更加关注资本保全。第二季度启动的措施将从第三季度开始显着降低损失，并大大延长跑道。”
您如何看待所有日益激烈的竞争，例如针对特定人群的更多利基新银行？
在过去的 10 年里，这些新银行机构的出现和这些新公司正在获得大量资金，并在提高知名度方面投入了大量资金。除此之外，您现在拥有 20 多岁的 GenZ。千禧一代一直到 40 岁出头。所以你有大量的消费者，他们对现有机构没有真正的忠诚，他们热情地接受这些新的解决方案并转向数字银行服务提供商，因为他们是带着手机长大的。
参与的玩家越多，继续产生类别意识是有帮助的。所以从这个角度来看，我认为有更多的球员在场实际上是有帮助的，每个人都有自己的角度。
从商业模式的角度来看，它们更难扩展。如果您只专注于特定的利基市场，并且规模在一天结束时确实很重要 – 就能够为足够多的客户提供服务而言，您可以支付您的成本并真正获得其中的一些经济规模。在这种市场环境下，看看这些类型的更多利基公司是否能够吸引他们维持自身所需的资金将会很有趣。我认为这将是一件有趣的事情。
有很多好心的人都在努力做正确的事情并试图建立联系。
您对数字银行的未来有何看法？
从宏观角度来看，资金将不会那么广泛。你会看到一些参与者要么整合，要么找到其他方式来管理他们的业务。但我认为我们还处于早期阶段。我们不知道这种经济形势会持续多久，所以我认为它将真正开始淘汰在不同经济周期中真正可持续的商业模式以及那些将陷入困境的商业模式。
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大多数金融科技公司与银行合作。 Varo 成为其中之一，并表示Mary Ann Azevedo最初在TechCrunch上发表的文章正在获得回报
原文： https://techcrunch.com/2022/09/16/fintech-varo-digital-bank/